創(chuàng)業(yè)板上市實(shí)戰(zhàn)：操作流程與案例評(píng)析》一書(shū)是最早系統(tǒng)介紹我國(guó)創(chuàng)業(yè)板上市制度、具體操作流程及實(shí)例的實(shí)戰(zhàn)型作品，甫一問(wèn)世，在同類(lèi)著作銷(xiāo)售排名中長(zhǎng)期占據(jù)榜首。自2013年年底，國(guó)務(wù)院《關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問(wèn)題的決定》，中國(guó)證監(jiān)會(huì)出臺(tái)《關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)新股發(fā)行體制改革的意見(jiàn)》和《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法》，對(duì)創(chuàng)業(yè)板上市條件做出了重大調(diào)整，并開(kāi)創(chuàng)了"新三板"交易模式。為了反映這些企業(yè)上市融資的法律規(guī)定，回應(yīng)當(dāng)前創(chuàng)業(yè)板上市實(shí)踐的需要，特修訂本書(shū)。本書(shū)第二版不但從登陸創(chuàng)業(yè)板需要著重解決的問(wèn)題點(diǎn)入手，對(duì)已上市和未上市案例進(jìn)行系統(tǒng)歸納、分析，尋求解決方案；更按新規(guī)則附上市全流程法律文書(shū)范本，可謂一書(shū)在手，通曉創(chuàng)業(yè)板上市之道。
根據(jù)《首次公開(kāi)發(fā)行并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法》等創(chuàng)業(yè)板新法規(guī)全新修訂
8章內(nèi)容提示創(chuàng)業(yè)板上市法律實(shí)務(wù)精髓
29篇法律文書(shū)精心提供創(chuàng)業(yè)板上市發(fā)行全流程法律文書(shū)撰寫(xiě)經(jīng)驗(yàn)
170個(gè)案例細(xì)致解析創(chuàng)業(yè)板上市成功經(jīng)驗(yàn)，深度總結(jié)創(chuàng)業(yè)板上市失敗教訓(xùn)
涂成洲，現(xiàn)任北京市大成(深圳)律師事務(wù)所律師、高級(jí)合伙人，多家上市公司獨(dú)立董事，中國(guó)平安訴訟財(cái)產(chǎn)保全責(zé)任險(xiǎn)設(shè)計(jì)者。
從事法律工作二十余年，IPO、新三板掛牌項(xiàng)目數(shù)量全國(guó)經(jīng)驗(yàn)豐富。主要擅長(zhǎng)資本與證券市場(chǎng)類(lèi)、公司綜合法律事務(wù)類(lèi)、投融資類(lèi)、公司治理類(lèi)法律業(yè)務(wù)。
主要作品：
1.著《包裝上市：揭秘中小企業(yè)上市之道》(2012年6月第1版)，法律出版社出版。
2.著《創(chuàng)業(yè)板上市實(shí)戰(zhàn)：操作流程與案例評(píng)析》(2010年4月第1版)，法律出版社出版。
3.編著《創(chuàng)業(yè)板上市操作指引》(2009年5月第1版)，法律出版社出版。
及時(shí)篇?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市法律實(shí)務(wù)
及時(shí)章創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)基本理論簡(jiǎn)介
及時(shí)節(jié)創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)及其制度
一、市場(chǎng)準(zhǔn)入與發(fā)行審核制度
二、交易制度
三、市場(chǎng)監(jiān)管制度
四、退市制度
第二節(jié)創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)選擇的對(duì)象及受益者
第二章《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法》的出臺(tái)背景
及時(shí)節(jié)世界創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)發(fā)展歷程
一、美國(guó)納斯達(dá)克市場(chǎng)
二、英國(guó)AIM
三、加拿大創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)
四、新加坡凱利板市場(chǎng)
五、韓國(guó)科斯達(dá)克市場(chǎng)
六、香港創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)(GEM)
第二節(jié)中國(guó)創(chuàng)業(yè)板發(fā)展歷程
第三節(jié)《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》修訂的背景及內(nèi)容
第三章創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)與全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)比較
第四章老股轉(zhuǎn)讓制度
及時(shí)節(jié)老股轉(zhuǎn)讓的定義及規(guī)則
一、老股轉(zhuǎn)讓的定義
二、老股轉(zhuǎn)讓的規(guī)則
三、老股轉(zhuǎn)讓的合法性問(wèn)題
第二節(jié)老股轉(zhuǎn)讓的目的及意義
第五章創(chuàng)業(yè)板發(fā)行上市的條件
及時(shí)節(jié)主體資格
一、發(fā)行人的主體資格要求
二、主體資格審核關(guān)注的重點(diǎn)問(wèn)題
三、案例分析
第二節(jié)獨(dú)立性
一、發(fā)行人的獨(dú)立性要求
二、獨(dú)立性審核關(guān)注的重點(diǎn)問(wèn)題
三、案例分析
第三節(jié)規(guī)范運(yùn)行
一、發(fā)行人的規(guī)范運(yùn)行要求
二、規(guī)范運(yùn)行審核關(guān)注的重點(diǎn)問(wèn)題
三、案例分析
第四節(jié)財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)
一、發(fā)行人的財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)要求
二、財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)審核關(guān)注的重點(diǎn)問(wèn)題
三、案例分析
第五節(jié)募集資金運(yùn)用
一、發(fā)行人的募集資金運(yùn)用要求
二、募集資金運(yùn)用審核關(guān)注的重點(diǎn)問(wèn)題
三、案例分析
第六節(jié)信息披露
一、資金管理披露
二、重大訴訟仲裁披露
三、持續(xù)盈利能力披露
第六章股份制改造
及時(shí)節(jié)股份制改造的動(dòng)因與原則
一、股份制改造的動(dòng)因
二、股份制改造的原則
第二節(jié)股份制改造前期準(zhǔn)備工作
一、成立股改籌備小組
二、中介機(jī)構(gòu)在股改中的作用與遴選
三、擬股改企業(yè)與各中介機(jī)構(gòu)的協(xié)調(diào)
第三節(jié)股份制改造的標(biāo)準(zhǔn)與程序
一、股份制改造的標(biāo)準(zhǔn)
二、股份制改造的程序
第四節(jié)股份制改造方案設(shè)計(jì)
一、股份制改造盡職調(diào)查
二、股份制改造方案內(nèi)容
三、股份制改造方案示例
第五節(jié)股份制改造模式選擇
一、整體重組模式
二、發(fā)起設(shè)立模式
三、分立重組模式
四、選擇改制模式應(yīng)考慮的因素
第六節(jié)股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)
一、股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)的主要內(nèi)容
二、股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)的主要問(wèn)題
三、股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)案例評(píng)析
第七節(jié)業(yè)務(wù)運(yùn)作規(guī)范
一、業(yè)務(wù)體系的構(gòu)建
二、同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的避免
三、關(guān)聯(lián)交易的規(guī)范
第八節(jié)公司治理結(jié)構(gòu)
一、股份公司治理結(jié)構(gòu)圖
二、股東大會(huì)
三、董事會(huì)
四、監(jiān)事會(huì)
五、經(jīng)理
第九節(jié)高管激勵(lì)制度
一、高管界定與地位
二、激勵(lì)方式
三、股權(quán)激勵(lì)
四、案例分析
第七章創(chuàng)業(yè)板上市操作程序
及時(shí)節(jié)發(fā)行人內(nèi)部流程
一、董事會(huì)制訂發(fā)行方案并依法作出決議
二、股東大會(huì)作出決議
第二節(jié)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的聘請(qǐng)――律師事務(wù)
一、選擇標(biāo)準(zhǔn)
二、律師及律師事務(wù)所的工作內(nèi)容
三、律師盡職調(diào)查的內(nèi)容
第三節(jié)其他證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的聘請(qǐng)
一、保薦人
二、會(huì)計(jì)師事務(wù)
三、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)
第四節(jié)申報(bào)材料的要求與編制
一、申報(bào)材料的內(nèi)容
二、招股說(shuō)明書(shū)的編制要求
三、律師三大法律文書(shū)的編寫(xiě)
四、保薦人三大保薦文書(shū)的編制
五、申報(bào)文件編寫(xiě)中的相關(guān)法律風(fēng)險(xiǎn)
第五節(jié)發(fā)行審核
一、中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)行監(jiān)管部的職能分工及發(fā)行審核委員會(huì)的設(shè)置
二、注冊(cè)制下的審核理念
三、發(fā)行審核流程
四、審核要點(diǎn)
五、發(fā)審委委員的回避制度
六、審核中的申請(qǐng)文件預(yù)先披露
第六節(jié)公開(kāi)發(fā)行
一、證券承
二、股票發(fā)行方案的制作
三、路演推介與詢(xún)價(jià)
四、網(wǎng)下配售
承蒙廣大讀者厚愛(ài)，本書(shū)及時(shí)版自出版發(fā)行后，在同類(lèi)書(shū)的銷(xiāo)量排名中曾長(zhǎng)時(shí)間位列及時(shí)，法律出版社加印了四次。
一本好的法律工具書(shū)必須與時(shí)俱進(jìn)。隨著時(shí)間的推移，創(chuàng)業(yè)板相關(guān)制度在不斷完善，創(chuàng)業(yè)板的審核理念也有了許多新的變化。2014年5月14日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)審議通過(guò)了《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法》，對(duì)原《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》進(jìn)行了修訂。此次修訂使對(duì)本書(shū)及時(shí)版的調(diào)整和完善工作更是迫在眉睫。實(shí)際上，我們一直在做準(zhǔn)備，在做項(xiàng)目的同時(shí)也在不斷研究新的案例，不斷探討解決創(chuàng)業(yè)板推出后出現(xiàn)的各種問(wèn)題。其間，不斷有人催促我再版本書(shū)，但由于工作繁忙的原因，將再版的事一再延誤。
東莞一位叫王偉的讀者寫(xiě)郵件約我見(jiàn)面，后來(lái)我在辦公室接待了他。他拿出原書(shū)，里面密密麻麻地進(jìn)行了很多批注，還用不同顏色的筆標(biāo)注了出來(lái)，這位讀者對(duì)書(shū)中的內(nèi)容可謂如數(shù)家珍。我很驚訝他竟能用讀教材的方法來(lái)讀應(yīng)用類(lèi)書(shū)籍，同時(shí)我也感動(dòng)于他認(rèn)真和真誠(chéng)的態(tài)度。后來(lái)他邀請(qǐng)我去東莞參加他舉辦的路演，到東莞才知道他在當(dāng)?shù)赝缎薪绾苡杏绊懥?，他每個(gè)月都會(huì)舉行路演會(huì)和講座。他不僅讀了我這本書(shū)，還閱讀了其他大量的投資類(lèi)書(shū)籍，走訪過(guò)大量的企業(yè)，那次路演舉辦得很成功。因書(shū)結(jié)緣，我們成為了朋友。通過(guò)這件事情我看到了本書(shū)的受益者，也親身感受到了他們使用這本書(shū)所獲得的收益，這也給我修訂再版本書(shū)注入了強(qiáng)烈的寫(xiě)作動(dòng)力。
因?yàn)橥徊糠煞ㄒ?guī)在不同時(shí)期和不同政策背景下也會(huì)有不同的把握尺度，本書(shū)根據(jù)近幾年實(shí)踐中出現(xiàn)的問(wèn)題及審核理念的變化進(jìn)行了修訂。本書(shū)的特點(diǎn)就是"新"且"實(shí)用"。我們是根據(jù)發(fā)展的需求來(lái)修訂的，同時(shí)也增加了部分新的案例并按照問(wèn)題類(lèi)型進(jìn)行了分類(lèi)以便讀者"按圖索驥"。修訂后的本書(shū)承繼了及時(shí)版的文字風(fēng)格，少用或不用專(zhuān)業(yè)術(shù)語(yǔ)，語(yǔ)言簡(jiǎn)潔通俗，讀者閱讀起來(lái)易懂且不感覺(jué)累。此外，章節(jié)設(shè)置與及時(shí)版基本一致，主要按照企業(yè)整個(gè)上市流程及步驟的先后進(jìn)行編排，同樣也是為了方便讀者翻閱。
正如前面提到的，我們?cè)诒緯?shū)中對(duì)案例問(wèn)題進(jìn)行了歸類(lèi)，案例雖然集中在第二篇，但并不是簡(jiǎn)單地羅列，而是根據(jù)問(wèn)題類(lèi)型按照由新到舊的順序進(jìn)行了編排。
本書(shū)的受眾對(duì)象應(yīng)該說(shuō)是很廣泛的，涵蓋了券商、律師、企業(yè)家、業(yè)界新手等。只是不同的讀者閱讀的方法會(huì)有所區(qū)別，如果是剛剛接觸本行業(yè)不久的讀者，建議好通讀全書(shū)，而對(duì)于對(duì)資本市場(chǎng)已有較深入了解的讀者，建議把本書(shū)作為工具書(shū)來(lái)備查使用，而對(duì)于擬上市的企業(yè)來(lái)說(shuō)，本書(shū)的意義則在于它的指導(dǎo)性。
股權(quán)投資，其實(shí)就是投資企業(yè)，這才是本質(zhì)。了解企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況和規(guī)范性，比了解其上市后的K線圖要得多，但對(duì)大多數(shù)人來(lái)說(shuō)不知如何下手，而閱讀這本書(shū)就是一個(gè)好方法。
如果有兩條河流，一條源頭清澈見(jiàn)底，一條源頭渾濁不堪，人們肯定愿取及時(shí)條河的水喝。但股市不見(jiàn)得是這樣，因?yàn)樾畔⒋嬖诓粚?duì)稱(chēng)。如果某天有人說(shuō)第二條河的水可以治病，那么很多人會(huì)瘋狂地去搶第二條河的水而導(dǎo)致其價(jià)格虛漲，但當(dāng)真相大白時(shí)，人們又會(huì)轉(zhuǎn)而拋棄第二條河，轉(zhuǎn)而去搶及時(shí)條河的水，這叫價(jià)值回歸。投資者從我們這個(gè)角度看企業(yè)就是看企業(yè)的源頭，了解真相，不被迷惑。
IPO停止一段時(shí)間重啟后，又開(kāi)始了瘋狂發(fā)行，但到2015年"股災(zāi)"又暫停發(fā)行。證券市場(chǎng)這幾年的起伏很大，但對(duì)我們并沒(méi)什么影響。我們?nèi)阅媸邢蛏?，?新三板"領(lǐng)域我們承攬的項(xiàng)目數(shù)量已在全國(guó)經(jīng)驗(yàn)豐富，已是領(lǐng)航者，這不能不說(shuō)是與我們長(zhǎng)期專(zhuān)注資本市場(chǎng)有關(guān)。專(zhuān)注是我們的法寶。
我常常對(duì)自己講要登高望遠(yuǎn)，不要被一時(shí)表象所迷惑，要有仰望星空的氣魄，腳踏實(shí)地地去干工作，就像我們?cè)谏掷锶菀酌允Х较?，但?dāng)我們站在高空俯瞰森林時(shí)，又一目了然。
目前，資本市場(chǎng)遇到了麻煩。但我們堅(jiān)信，這只是一個(gè)回漩，大河依舊會(huì)繼續(xù)向東流。
涂成洲
2015年9月
多讀幾遍，投資之道自現(xiàn)。
――深圳市創(chuàng)東方投資有限公司董事長(zhǎng) 肖水龍
讀她、習(xí)她、用她，就會(huì)掌握中小企業(yè)成長(zhǎng)為創(chuàng)業(yè)板上市公司的秘籍。
――深圳市東方富海投資管理有限公司董事長(zhǎng) 陳瑋
我一向敬重專(zhuān)注的人，也認(rèn)為專(zhuān)注是成就事業(yè)、煉就專(zhuān)業(yè)的必需。這本書(shū)就是一位專(zhuān)注于創(chuàng)業(yè)板上市實(shí)戰(zhàn)及研究的博學(xué)律師的經(jīng)典作品，具有很強(qiáng)的實(shí)操指導(dǎo)性。
――天虹商場(chǎng)股份有限公司總經(jīng)理 高書(shū)林
本書(shū)深入淺出，既有理論研究，也有實(shí)操指引，對(duì)企業(yè)家、資本市場(chǎng)參與者，都是一本不可多得的好書(shū)。
――牛法網(wǎng)創(chuàng)始人/總裁(前華為公司全球法律部部長(zhǎng)) 郭世棧
質(zhì)量嗷嗷的好
翻了一下目錄還不錯(cuò)
書(shū)很好，包裝也很好。價(jià)格公道，快遞給力。超贊！
不錯(cuò)的商品，很實(shí)用哦，值得購(gòu)買(mǎi)
這是一件非常好的產(chǎn)品，非常實(shí)用，質(zhì)量得到保證，物流速度也很快，我非常滿(mǎn)意。
挺好的一本書(shū)
不錯(cuò)
書(shū)不錯(cuò)，相關(guān)內(nèi)容很有實(shí)際指導(dǎo)意義
馬馬虎虎可以看看
書(shū)的內(nèi)容很好，排版不錯(cuò)。
非常好的一本書(shū)，作者寫(xiě)得深入人心。當(dāng)當(dāng)正版書(shū)
